Nieuwe Dag donderdag 2 oktober 2008

De meeste Aziatische beurzen noteerden tussentijds lager. Op de Nikkei stonden vooral autofabrikanten als Toyota onder sterke… De meeste Aziatische beurzen noteerden tussentijds lager. Op de Nikkei stonden vooral autofabrikanten als Toyota onder sterke verkoopdruk vanwege tegenvallende verkopen in de VS.
Wall Street ging woensdag negatief van start. Zorgen over de financiële positie van General Electric drukten het sentiment. Ook een sterk tegenvallend ISM indexcijfer woog zwaar.
Gaandeweg de handelssessie wist de Dow Jones een puntenverlies van ruim 200 weg te werken. Dit deels op positieve geluiden uit de hoek van de politiek met betrekking tot het accepteren, in gewijzigde vorm, van het plan Paulson. De Senaat stemde woensdagavond in met het gewijzigde reddingsplan, de verwachting is dat het Huis van Afgevaardigden zich vrijdag over het plan zal buigen.
Autofabrikant Ford had het zwaar: het aandeel daalde op slechte sales (min 35%) over september met ruim 12,5%. Concurrent General Motors kon licht stijgen op meevallende sales (min 11%) over dezelfde maand. Techfondsen waren uit de gratie: de jongste ISM cijfers wijzen op een onvermijdelijke recessie in de VS.
De Dow Jones eindigde licht lager (min 0,2%) en de S&P 500 liet een daling van 0,3% zien. De Nasdaq leverde ruim 1% in.

GE onder vuur
De markt lijkt zijn focus met betrekking tot de kredietcrisis gedeeltelijk te verplaatsen van pure financials naar overige sectoren. Gisteren kreeg General Electric een veeg uit de pan.
Triple-A
General Electric, met een triple-A rating, stond tot voor kort boven elke twijfel verheven qua kredietwaardigheid. Het concern, een van ’s werelds grootste bedrijven, kent een grote financiële tak (GE Capital Corp.). De divisie was goed voor ruim de helft van de winst van het conglomeraat, maar vormt nu de reden van een tweetal winstwaarschuwingen en het opschorten van het lopende aandeleninkoopprogramma.
Markt eist hogere risicopremie
De credit default swap voor vijf jaar klom op een dag tussentijds met 125 basispunten tot 740 volgens cijfers van de Phoenix Partners Group. Dat maakt duidelijk dat het vertrouwen van investeerders in de kredietwaardigheid van GE afkalft. Een statement van het concern dat het zijn dagelijkse operaties kan financieren zonder gebruik te hoeven maken van stand-by kredieten bij banken nam de zorg onder beleggers niet weg.
Warren Buffett strikes again
GE kreeg een steuntje in de rug van miljardair Warren Buffett. De waardebelegger koopt voor $ 3 miljard eeuwig preferente aandelen GE met een dividend van 10%. Daarnaast krijgt Buffett warrants met een looptijd van vijf jaar om voor nog eens $ 3 miljard aan reguliere aandelen GE te kopen met een uitoefenprijs van $ 22,25. GE kan de preferente aandelen eventueel terugkopen over drie jaar, met een premie van 10%. De deal vertoont veel overeenkomsten met de transactie die Buffett eerder deed met (zaken) bank Goldman Sachs.
Emissie $ 12 miljard
Naast de kapitaalinjectie van Buffett ter hoogte van $ 3 miljard kondigde GE een emissie aan ter hoogte van $ 12 miljard, met een greenshoe van nog eens 15%. De inschrijving gaat later vandaag van start.  GE sloot 4% lager op het nieuws.
ISM index fors lager
Het gaat niet goed met ’s werelds grootste economie. Cijfers van de Institute of Supply Management (ISM) met betrekking tot de productie liet een lelijke daling zien over september.
Export stut economie VS niet meer
De ISM factory index daalde tot 43,5 (min 12,8%). Dat is het laagste cijfer sinds 2001. Een cijfer beneden de 50 duidt op krimp. Tot voor de septembercijfers bleef de ISM factory index aardig liggen dankzij de export. Nu belangrijke handelspartners als Duitsland en Japan zelf ook door een economisch dal gaan komt de onderliggende zwakke staat van de Amerikaanse economie naar boven.
Automarkt VS in het dal
Consumenten in de VS schaffen zaken als auto’s veelal aan op krediet. Nu de kredietcrisis al langer dan een jaar de markten teistert, wordt krediet verkrijgen steeds lastiger. Dat heeft majeure gevolgen voor de autoverkopen.
Alle automakers meldden fors lagere verkopen
Tot voor kort waren het vooral Amerikaanse autoproducenten die sterk dalende verkopen bekend moesten maken door een verkeerde productmix. Dat is overigens nog altijd het geval: Ford meldde over september dat het 35% minder had verkocht. Echter, ook het Japanse Honda heeft moeite met het slijten van auto’s: een min over september van 24%. Het Zuid-Koreaanse Hyundai verkocht eveneens fors minder afgelopen maand (min 25%), net als Toyota (min 32%), Nissan (min 37%) en last but not least General Motors, met een meevallende daling van 11% dankzij extra kortingen.

Financieel nieuws:

Laatste nieuws:
* Munich Re geïnteresseerd in vermogen AIG (Bloomberg)
* Soros uit sterke kritiek op reddingsplan Paulson (Bloomberg)
* EDF tracht Buffett af te troeven in strijd om Constellation (FT)
* SEC verlengt ban op short-selling (WSJE)
Het Financieele Dagblad en FD.nl (FD)
* Europees vangnet voor spaarders en banken in de maak
* Aegon benadrukt ‘een verzekeraar te zijn en geen bank’
* ‘Shell wil fors belang in Sibir’
* Heijmans verkoopt onderdeel aan Spie
* Mijnbouwer Xstrata ziet af van bod op branchegenoot Lonmin
* Crisis bank- en bouwsector raakt Océ hard
* Fortis moet Artemis uitkopen
* Meer vrijheid voor banken in VS bij boekhouding
* Bartjens: Bank in aanbieding
* Boven de markt: Van zand naar goud
StockPicks Inveztor-universum

fondscode
fondsnaam
1-Oct
30-Sep

verschil

topstijgers
 
 
 
 

ROA.V
Roadrunner
0,24
0,25
-6,00%

VARY.ST
Varyag Res
22,70
24,30
-6,58%

ER.TO
Eastmain Res
1,12
1,20
-6,67%

TEO.PA
Theolia
7,00
7,52
-6,91%

NIC.TO
Pure Nickel
0,06
0,07
-7,69%

topdalers
 
 
 
 

NUO.AS
Nutreco
35,18
33,11
6,25%

KTC.AS
TenCate
24,90
23,32
6,78%

DEVG.BR
Devgen
8,15
7,59
7,38%

SOLF
Solarfun Power
11,57
10,53
9,88%

XRC.V
Exeter Res
2,36
2,13
10,80%

Agenda:
Bedrijfsnieuws binnenland:

Bedrijfsnieuws buitenland:
10:30 UBS (Zwi.) BAvA
14:00 Marriott International (VS) derdekwartaalcijfers
Macronieuws:
01:30 VS start stemming Senaat over noodfonds voor financiële sector
10:30 VK 3e kwartaalrapport centrale bank kredietcondities
11:00 EU producentenprijzen aug
11:00 EU key indicators eurogebied
11:00 EU detailhandelsverkopen aug
13:45 ECB monetaire vergadering, rentebesluit
14:30 VS wekelijkse werkloosheidsaanvragen
15:00 VS RPX-index onroerend goed juli
16:00 Verenigde Staten fabrieksorders aug
(bron: FD.nl)
Markten:

 
1-Oct
1-Oct

t.o.v.

2-Oct

t.o.v.

 
7:00
17:35
7:00
7:00
17:35

AEX
331,45
334,24
0,8%
 
 

AMX
487,41
488,26
0,2%
 
 

AScX
463,17
464,44
0,3%
 
 

DJ Stoxx 50
2.635
2.663
1,1%
 
 

3-mnd EU
5,05
5,22
3,4%
 
 

10-jr Bund
4,05
4,02
-0,7%
 
 

Dow Jones
10.851
10.711
-1,3%
10.831
1,1%

Nasdaq
2.082
2.055
-1,3%
2.069
0,7%

S&P 500
1.165
1.148
-1,5%
1.161
1,1%

10-jr US
3,83
3,69
-3,7%
3,73
1,1%

euro/dollar
1,4072
1,4030
-0,3%
1,4014
-0,1%

olie (US)
101,25
96,52
-4,7%
98,96
2,5%

Goud
869,50
887,10
2,0%
877,10
-1,1%

Nikkei

11.347

11.368

0,2%

 11.243

 -1,1%

Disclaimer: niet van toepassing.